Medtech: что случилось с рынком за I полугодие?
Глобальные инвестиции в medtech во II квартале составили $2,8 млрд — на 12% больше, чем в I квартале. На рынке также растет активность в M&A.
Объем российского medtech-рынка по топ-70 крупнейших компаний во II квартале 2023 года составил 8,86 млрд рублей — на 13,7% больше, чем в I квартале, и на 26% больше, чем за аналогичный период прошлого года. В I полугодии 2023-го объем рынка составил 16,6 млрд рублей — на 25,7% больше, чем в I полугодии 2022-го.
Невысокая квартальная динамика рынка связана с выраженной сезонностью отрасли: значительная часть завершенных контрактов по разработкам приходится на IV квартал. Государство сегодня — основной спонсор отрасли, с его поддержкой одни игроки пробиваются в лидеры рынка, а другие продолжают поиски импортозамещения от оборудования до софта.
За квартал сделки происходили только в смежном сегменте — biotech, однако активность инвесторов выросла в III квартале, а к IV кварталу один из лидеров рынка планирует выход на IPO.
Лидерский состав существенно изменился — теперь среди лидеров компания, занимающаяся реализацией федерального проекта, и проект, спрос на продукты которого кратно вырос с начала СВО.
За год больше всего — на 55,87% — вырос сегмент телемедицины. Большая часть роста приходится на восстановление после замедления в 2022-м, однако другими важными драйверами сегмента выступают рост психотерапевтических площадок, постепенный переход общества на цифровой ДМС и развитие телемедицины.
Остальные сегменты выросли за год незначительно — на 14–16%. На фоне спроса на импортозамещение на 42% за квартал вырос сегмент разработчиков и ПО — большая часть роста приходится на компании, работающие с госконтрактами. Тем не менее за год сегмент вырос всего на 7,5% — основная часть оплат по контрактам приходится на IV квартал.
Авторы: Яна Климова, Дарья Рыжкова
